Comment les entreprises de cannabis peuvent payer zéro impôt sur le revenu avec un ESOP »

Alerte client sur le cannabis – Semaine du 31 mars 2025

3 avril 2025
Dans l'édition de cette semaine :
Les autorités fédérales affirment que le cannabis peut être saisi dans les entreprises légales de l'État
La FDA envoie un avertissement à une entreprise de produits injectables à base de CBD
Les États renforcent la répression des produits à base de chanvre et de THC
Les droits de douane imposés à la Chine affectent l'industrie américaine du cannabis
Edible Arrangements lance la livraison de produits à base de chanvre

Regardez le webinaire de Dentons et Perfectly Dosed sur le marché du THC du chanvre

Dentons parle
Eric Berlin et Joanne Caceres , associés chez Dentons, se sont entretenus avec les fondateurs de Perfectly Dosed lors du webinaire « Naviguer vers les prochaines étapes du marché des boissons au THC et au chanvre ». La conversation explore les stratégies opérationnelles et juridiques essentielles dans un secteur du THC et du chanvre en pleine évolution.

La partenaire Hannah King a présenté « Escape 280E : Comment les entreprises de cannabis peuvent payer zéro impôt sur le revenu avec un ESOP » le 22 mars lors de la New England Cannabis Convention 2025 de NECANN à Boston avec l'associé directeur de MBO Ventures, Darren Gleeman.

Fédéral
L'incertitude persiste concernant la reclassification du cannabis sous l'administration Trump – Les premières actions du président Donald Trump depuis son arrivée au pouvoir, notamment ses nominations à la tête des agences fédérales de lutte contre les drogues et de santé, ont jeté le doute sur la probabilité d'une reclassification du cannabis à court terme. L'ancien représentant Matt Gaetz, premier choix de Trump au poste de procureur général, insiste sur le fait qu'une reclassification est « à l'horizon » dans une récente tribune du Tampa Bay Times , qui salue le leadership du président Donald Trump dans son soutien à la reclassification. Si certains gardent espoir que l'administration Trump agira avant la fin de l'année, de nombreux dirigeants et lobbyistes doutent de plus en plus de la mise en œuvre prochaine de réformes politiques fédérales significatives.

Les autorités fédérales affirment que le cannabis peut être saisi auprès d'entreprises légales dans l'État dans le cadre d'une affaire en cours au Nouveau-Mexique – Les agences fédérales chargées de la sécurité frontalière se défendent contre une action en justice intentée par des entreprises de cannabis du Nouveau-Mexique dont les produits et actifs légaux dans l'État ont été saisis, arguant que le cannabis, en tant que drogue de l'annexe I en vertu de la loi fédérale, peut être sommairement confisqué. Le Département de la Sécurité intérieure des États-Unis (DHS) et le Service des douanes et de la protection des frontières (CBP) ont suggéré, dans un nouveau dossier déposé devant un tribunal fédéral, que la situation pourrait changer si le cannabis était reclassé à l'annexe III.

La FDA met en garde une entreprise de CBD injectable – La Food and Drug Administration (FDA) a adressé un avertissement à Pico IV Inc., une entreprise californienne, pour avoir prétendument commercialisé un produit injectable à base de CBD et formulé des allégations non autorisées concernant ses bienfaits pour la santé. La FDA a souligné de multiples violations de la loi fédérale sur les aliments, les médicaments et les cosmétiques (FD&C Act) et d'autres lois fédérales relatives à la vente de CBD intraveineux. L'agence a accordé à Pico IV un délai de 15 jours ouvrables pour prendre des mesures correctives et informer la FDA des mesures prises pour remédier à ces violations.

La DEA promeut la campagne « Journée anti-420 » – La DEA promeut la campagne « Journée anti-420 » qui encourage les jeunes à créer des vidéos originales pour alerter leurs pairs sur les méfaits de la consommation de THC. Menée par l'association anti-cannabis Johnny's Ambassadors, cette campagne vise à mettre en lumière les effets négatifs du THC sur les jeunes à travers des témoignages et du contenu éducatif.

État
Californie – La Cour suprême de Californie a dépublié une décision antérieure déclarant le cannabis illégal dans l'État en vertu de la loi fédérale, comme le rapporte le Santa Barbara Independent. Cette décision fait suite à une action en justice intentée par une propriétaire de Lompoc contre le comté de Santa Barbara, contestant l'utilisation d'une servitude routière sur sa propriété pour le transport de cannabis. Bien que la propriétaire et le comté soient toujours liés par la décision antérieure, la dépublication signifie qu'elle ne peut plus servir de précédent juridique pour d'autres affaires, annulant ainsi sa portée juridique plus large.

DE – Le lancement du marché du cannabis à usage adulte dans le Delaware, initialement prévu pour cette année, pourrait être retardé en raison d'un conflit avec le FBI concernant l'approbation d'une demande de vérification des antécédents judiciaires par empreintes digitales. Les autorités de régulation de l'État avaient prévu d'autoriser les premières entreprises de cannabis récréatif en avril, suite à l'approbation par le Parlement des projets de loi de légalisation il y a deux ans. Cependant, le Bureau du Commissaire à la marijuana (OMC) n'a pas encore reçu l'approbation nécessaire du FBI pour mettre en œuvre un système de vérification des antécédents judiciaires par empreintes digitales, pourtant obligatoire en vertu de la loi de l'État.

Hawaï – Les législateurs hawaïens ont présenté un projet de loi permettant aux professionnels de santé de recommander le cannabis médical pour toute affection qu'ils jugent appropriée, plutôt qu'une liste spécifique d'affections. Ce projet de loi prévoit notamment l'autorisation des ventes entre dispensaires agréés et l'autorisation de vendre des produits et accessoires à base de chanvre dans les salles d'attente des dispensaires. Le gouverneur Josh Green soutient l'élargissement de l'accès au cannabis médical et la légalisation complète du cannabis récréatif.

ID – Les législateurs de l'Indiana font avancer le projet de loi 478 du Sénat visant à réglementer les produits artisanaux à base de fleurs de chanvre, en mettant l'accent sur le Delta-8 THC. Ce projet de loi couvre l'octroi de licences, les tests, le conditionnement, les limites d'âge et la publicité. La législation maintient l'interdiction de la vente de fleurs de chanvre artisanal et interdit la possession de fleurs de chanvre artisanal, sauf si elles sont utilisées par un titulaire de licence pour la fabrication d'un produit à base de fleurs de chanvre artisanal. Les produits artisanaux à base de fleurs de chanvre devraient contenir moins de 0,3 % de Delta-8, Delta-9 ou hexahydrocannabinol THC, en poids ou en volume. Les bonbons gélifiés, autres produits comestibles et teintures seraient plafonnés à 100 milligrammes de THC par portion et 3 000 mg par emballage ; les boissons seraient limitées à 25 milligrammes par unité et 600 mg par emballage ; et les e-liquides devraient contenir moins de 3 grammes de THC par appareil. La distinction entre le chanvre légal et le cannabis interdit lors des tests suscite des inquiétudes. Le projet de loi a été adopté par la commission et attend désormais une audience devant la commission des voies et moyens de la Chambre.

Kentucky – Suite à l'adoption d'une loi sur le cannabis médical en janvier 2025, le cannabis devrait être accessible à la plupart des consommateurs d'ici la fin de l'année, et les ventes pourraient débuter dès cet été. Environ 7 000 habitants du Kentucky ont demandé des cartes de cannabis médical, et la plupart ont été approuvées.

MA – Le projet de loi H. 2179 du Massachusetts vise à interdire la plupart des tests de dépistage du cannabis avant l'embauche, marquant ainsi un changement significatif par rapport aux pratiques actuelles. Ce projet de loi stipule que les employeurs ne peuvent effectuer de tests de dépistage du cannabis qu'après avoir proposé une offre d'emploi conditionnelle, mais ne peuvent pas faire de la réussite du test une condition d'embauche. Bien que le projet de loi H. 2179 soit encore à l'étude, il reflète une tendance nationale plus large à abandonner les tests de dépistage du cannabis dans les décisions d'embauche.

Maryland – Le gouverneur du Maryland, Wes Moore, et les dirigeants législatifs ont convenu d'augmenter la taxe sur le cannabis destiné aux adultes de 9 % à 12 %, afin de générer 39 millions de dollars de recettes supplémentaires. Les ventes de cannabis destiné aux adultes dans le Maryland ont généré environ 72,9 millions de dollars de recettes publiques en 2024. En moyenne, les entreprises de cannabis seraient redevables de 270 000 dollars de taxes supplémentaires chaque année, ce qui pourrait entraîner une hausse des prix à la consommation dans les dispensaires.

MO – Une proposition visant à réglementer les produits à base de chanvre contenant du THC, comme les eaux pétillantes et les produits comestibles, a été rejetée par une commission de la Chambre des représentants. Le projet de loi s'est heurté à l'opposition de l'industrie du chanvre, notamment concernant la réglementation des fleurs de THC-A. Parallèlement, les deux projets de loi de la Missouri Cannabis Trade Association, approuvés par les commissions de la Chambre des représentants et du Sénat, pourraient interdire la vente de produits à base de chanvre en dehors des dispensaires, à l'exception des boissons à base de chanvre, comme les eaux pétillantes au THC, actuellement vendues dans les bars et les débits de boissons.

MT – Le Sénat du Montana a approuvé un projet de loi visant à réorienter les recettes fiscales du cannabis des programmes de conservation de l'environnement vers les forces de l'ordre et les programmes de traitement de la toxicomanie. Le projet de loi 307 vise à réaffecter plus de 60 millions de dollars de recettes fiscales du cannabis récréatif, auparavant destinées aux programmes de conservation, à la police et au traitement de la toxicomanie. Ce projet de loi bénéficie du soutien des spécialistes de la prévention de la toxicomanie et des forces de l'ordre, mais se heurte à l'opposition des groupes de protection de la nature et du département de la pêche, de la faune et des parcs du Montana. Le projet de loi a été adopté par 30 voix contre 20 au Sénat et sera examiné par la commission sénatoriale des finances et des réclamations.

NY – Le mois dernier, l'État de New York a lancé un programme de subventions de 5 millions de dollars pour aider les détenteurs de licences de vente au détail de cannabis à usage récréatif pour adultes, offrant entre 10 000 et 30 000 dollars aux titulaires de licences de dispensaires de vente au détail de cannabis à usage récréatif pour adultes (CAURD). Cette initiative vise à soutenir les personnes et les organismes à but non lucratif ayant des démêlés avec la justice et confrontés à diverses difficultés sur le marché du cannabis à usage récréatif de l'État, notamment des pénuries de capitaux. Parallèlement, quatre ans après la légalisation du cannabis récréatif, l'octroi de licences aux sites de consommation sociale stagne toujours, l'OCM n'ayant pas encore mis en œuvre la réglementation nécessaire. L'agence a expliqué qu'elle « accordait la priorité aux licences essentielles à l'établissement d'une chaîne d'approvisionnement stable et durable, incluant la culture, la transformation et la vente au détail ».

OH – Le gouverneur de l'Ohio, Mike DeWine (R), plaide pour une réaffectation des recettes fiscales du cannabis au financement de la formation policière, des prisons locales et des services de santé comportementale, bien que ces réformes ne soient pas prévues dans la loi de 2023 sur la légalisation du cannabis, approuvée par les électeurs. Il a notamment souligné les inquiétudes concernant la concentration plus élevée en THC de ces produits.

Virginie – Le gouverneur Glenn Youngkin (R) a opposé son veto à un projet de loi visant à légaliser la vente au détail de cannabis (une réitération de son veto de l'année dernière contre l'instauration d'un cadre juridique pour la vente de cannabis), invoquant des préoccupations persistantes concernant la santé publique, la sécurité et la hausse de la criminalité. Bien que la consommation et la possession de cannabis par les adultes soient déjà légales dans l'État, M. Youngkin a soutenu que le projet de loi proposé n'éliminerait pas les ventes illégales ni ne garantirait la sécurité des produits, et qu'il engendrerait néanmoins des effets sociétaux négatifs supplémentaires et des coûts financiers bien supérieurs aux recettes fiscales.

Chanvre
AL – À l'issue d'une audience publique houleuse, une commission sénatoriale a rejeté le projet de loi SB 237, visant à réglementer les boissons et produits à base de chanvre. Ce projet de loi, porté par le sénateur Tim Melson (républicain de Florence), aurait imposé une taxe d'accise de 10 %, interdit le chanvre fumable et réglementé les produits de consommation à base de chanvre au même titre que l'alcool et le tabac, afin d'en empêcher l'accès aux mineurs et de répondre aux préoccupations de sécurité liées à leur consommation.

AZ – Le procureur général de l'Arizona, Kris Mayes (démocrate), a adressé des lettres aux forces de l'ordre et aux détaillants précisant que la vente de produits contenant du THC sans licence d'établissement de cannabis valide est illégale. Tout en reconnaissant que certaines entreprises estiment que la vente est autorisée par la loi agricole fédérale de 2018, M. Mayes a souligné que seuls les dispensaires agréés peuvent vendre légalement des produits contenant du THC, notamment du THC delta-8 et delta-9, en vertu de la loi Smart and Safe Arizona Act. Le procureur général a demandé aux forces de l'ordre d'attendre le 24 avril 2025 avant d'agir.

CA – La semaine dernière, la Californie a discrètement prolongé de quatre-vingt-dix jours son interdiction d'urgence sur les produits à base de chanvre intoxicants, imposée pour la première fois en septembre dernier. Parallèlement, une étude sur les produits à base de THC à base de chanvre sur le marché californien, jusqu'alors en plein essor, a révélé, entre autres, que plus de la moitié des produits contenaient une concentration de THC supérieure à la limite de 0,3 %, les vapoteuses contenant en moyenne 268 % de THC de plus que la limite légale.

NE – Le bureau du procureur général du Nebraska a envoyé des mises en demeure à 104 boutiques de vapotage, dispensaires et stations-service, leur ordonnant de cesser la vente de produits à base de cannabis dans un délai de 30 jours. Le bureau a affirmé que ces commerces enfreignaient la loi de l'État.

TX – Le Sénat du Texas a approuvé le projet de loi 3, qui interdirait la vente au détail de tout cannabinoïde dans l'État, à l'exception du CBD et du CBG. Ce projet de loi doit encore être adopté par la Chambre des représentants, qui a proposé son propre projet de loi 28, qui réglementerait le marché plutôt que de l'interdire complètement. Un rapport de Whitney Economics a révélé que le marché du chanvre texan contribue à hauteur de 10 milliards de dollars à l'économie de l'État. Si le projet de loi était adopté par la Chambre des représentants, le Delta-8, le Delta-9 et toutes les autres formes de THC intoxicant, y compris les boissons, seraient totalement interdits, ce qui pourrait coûter 8 milliards de dollars à l'industrie et impacter des dizaines de milliers d'emplois.

International
Australie – Le Bureau du budget parlementaire australien a publié un rapport indiquant que la légalisation du cannabis pourrait générer 700 millions de dollars de recettes annuelles. Ce total est calculé à partir d'une combinaison de taxes sur les ventes, d'impôts sur les sociétés et d'une taxe spéciale de 15 % sur le cannabis.

Canada – Le gouvernement canadien a publié des propositions de modifications à la réglementation sur le cannabis concernant l'emballage, les limites d'autorisation, la recherche et les normes de production pour les entreprises de cannabis partout au pays. Ces modifications portent sur cinq domaines clés : l'autorisation, la sécurité du personnel et physique, la production pour soutenir l'innovation, l'emballage et l'étiquetage, ainsi que les exigences en matière de tenue de registres et de rapports. Ces propositions permettraient aux titulaires de licences de microculture, de microtransformation et de pépinière de produire jusqu'à quatre fois leurs limites de production autorisées antérieures.

France – Trois documents décrivant le projet de cadre français pour le cannabis médical ont été soumis à la Commission européenne pour approbation, formalité indispensable à son adoption. Selon ces propositions, le cannabis restera un traitement de dernier recours pour les patients présentant des pathologies spécifiques, telles que les douleurs neuropathiques, la sclérose en plaques, le soulagement des effets de la chimiothérapie et les symptômes persistants des soins palliatifs. Outre les produits finis présentant des ratios de cannabinoïdes spécifiques, la fleur de cannabis serait disponible, mais uniquement en dose unique et avec des dispositifs de vaporisation spécifiques.

Pays-Bas – Le gouvernement néerlandais prévoit de passer à son expérience de marché réglementé du cannabis destiné aux adultes le 7 avril, malgré de fortes inquiétudes quant à un calendrier prématuré en raison de problèmes d'approvisionnement. Dix municipalités participeront à l'expérience, mais seuls sept des dix cultivateurs sont actuellement opérationnels. Les coffee shops participants seront tenus de s'approvisionner en cannabis uniquement auprès de cultivateurs agréés par le gouvernement afin de mettre un terme à l'ancienne « politique de tolérance » qui autorisait la vente légale de cannabis illégal aux consommateurs.

Royaume-Uni – Une nouvelle enquête révèle que 84 % des médecins britanniques seraient disposés à prescrire du cannabis médical pour le traitement des douleurs chroniques si ce médicament faisait partie du système de santé public du National Healthcare Service (NHS). La douleur chronique est l'une des indications les plus fréquentes pour lesquelles le cannabis est prescrit en privé au Royaume-Uni, et 78 % des médecins estiment que les opioïdes sont trop fréquemment prescrits pour soulager la douleur. Cependant, certains craignent que le NHS ne puisse pas gérer l'augmentation potentielle du nombre de patients, même si cela pourrait permettre des économies substantielles. L'enquête, menée auprès de 250 médecins en exercice, a été commandée par une clinique privée de cannabis médical. Le roi Charles, qui lutte contre le cancer, aurait testé le cannabis médical pour traiter et soulager les symptômes associés. Le monarque est connu pour défendre les remèdes homéopathiques et alternatifs et, selon une source du palais, « estime qu'il n'y a aucun danger à essayer la voie du cannabis ».

États-Unis – Le Sommet mondial sur la réglementation du cannabis 2025 s'est tenu à Washington, DC, du 25 au 27 mars, réunissant des acteurs du secteur, des régulateurs et des défenseurs de 16 marchés internationaux. Ce symposium international, unique en son genre et accessible uniquement sur invitation, était organisé par Artemis Growth Partners, un groupe d'investissement privé mondial, en collaboration avec Tenacious Labs. Kathleen Sebelius, ancienne secrétaire américaine à la Santé et aux Services sociaux, et Marvin Washington, champion du Super Bowl et défenseur du cannabis, y ont animé les débats.

Entreprise
Les droits de douane imposés à la Chine affectent l'industrie américaine du cannabis – De nombreuses entreprises du secteur dépendent de la fabrication chinoise pour leurs équipements, accessoires et machines, mais les droits de douane imposés par le président Trump entraînent une hausse des prix. Face à des droits de douane pouvant atteindre 45 %, les entreprises se tournent vers la Malaisie, l'Indonésie, d'autres pays d'Asie du Sud-Est, et envisagent même de faire du commerce via le Canada, pour rester compétitives. Ce déplacement de la production entraîne des problèmes d'approvisionnement à court terme, des défis logistiques et d'autres coûts, ce qui pèse particulièrement sur les fabricants de vaporisateurs.

Une fuite révèle un don de Philip Morris dans le cadre d'une campagne contre le cannabis à usage adulte en Floride – Une fuite a révélé que le fabricant de tabac Phillip Morris International avait fait don de 500 000 dollars à la campagne du gouverneur Ron DeSantis (R) pour s'opposer à l'amendement 3 de Floride, un projet de loi qui aurait légalisé le cannabis à usage adulte dans l'État. Ce don, accepté, a été effectué dans les dernières semaines de la campagne et fait de Phillip Morris l'un des principaux contributeurs. L'amendement 3 n'a pas été adopté en 2024, recueillant moins de 60 % des voix requises pour devenir loi, malgré un effort de plusieurs millions de dollars pour soutenir sa légalisation.

Edible Arrangements lance la livraison de produits à base de chanvre – L'entreprise à l'origine d'Edible Arrangements fait son entrée sur le marché du cannabis en lançant un nouveau service de livraison de produits à base de chanvre. Edible Brands, surtout connue pour ses compositions fruitées, a récemment annoncé la commercialisation de bonbons gélifiés, de boissons et de compléments alimentaires à base de chanvre par livraison au Texas. Après le Texas, la marque s'étendra à la Floride et à la Géorgie, et certains produits pourront être expédiés dans tout le pays, conformément à la législation de l'État. Cette annonce intervient deux mois après l'annonce par DoorDash d'un élargissement de son offre aux produits à base de THC et de CBD dérivés du chanvre, notamment des bonbons gélifiés et des boissons.

Médecine
Une étude démontre que le cannabis médical représente un traitement d'appoint rentable pour le TSPT – Une nouvelle étude conclut que les produits à base de cannabis médical, en particulier les formulations sans fleurs, constituent un traitement d'appoint rentable pour le trouble de stress post-traumatique (TSPT) modéré. L'étude, publiée dans la revue Clinical Drug Investigation, indique que des produits tels que les produits comestibles, les solutions buvables et les comprimés « ont systématiquement démontré leur rentabilité » selon un modèle standard de consentement à payer des assureurs. Ces résultats montrent qu'il pourrait être avantageux pour le patient comme pour l'assureur maladie de couvrir le cannabis médical. Si les États-Unis légalisaient le cannabis au niveau fédéral, le pays pourrait économiser environ 29 milliards de dollars par an en frais d'assurance maladie.

Une nouvelle étude révèle que 4 vétérans militaires sur 10 souffrant de douleurs chroniques consomment du cannabis médical . Une étude publiée dans Global Advances in Integrative Medicine and Health révèle que 4 vétérans militaires sur 10 souffrant de douleurs chroniques déclarent utiliser du cannabis médical pour gérer des symptômes tels que les problèmes de mobilité, les troubles du sommeil, l'anxiété et le stress. Si 98 % des participants à l'étude souhaitent que les professionnels de santé discutent avec leurs patients de l'utilisation de produits naturels comme alternative aux prescriptions d'opioïdes, seule la moitié des 52 participants ont déclaré que leurs professionnels de santé discutent réellement d'alternatives naturelles avec eux.

Des recherches suggèrent que le cannabis peut aider à gérer la douleur chez les athlètes – Selon une nouvelle étude, le cannabis a « donné des résultats positifs » dans la gestion de la douleur chez les athlètes de la NCAA. Plus précisément, le cannabis a montré des résultats positifs pour aider les athlètes à améliorer l'oxygénation des tissus, à réduire les spasmes musculaires et à améliorer la gestion de la douleur. De plus, les propriétés anti-inflammatoires du cannabis se sont avérées bénéfiques pour la récupération et le traitement post-effort. Cette étude fait suite à la décision notable de la NCAA de retirer le cannabis de sa liste de substances interdites aux athlètes de Division 1. La NFL et l'UFC ont également modifié leurs politiques de dépistage du cannabis en mettant l'accent sur la santé et le bien-être plutôt que sur les sanctions.

Psychédéliques
Le Département de la Défense alloue 10 millions de dollars à la recherche sur la MDMA destinée aux militaires – Le Département de la Défense a alloué près de 10 millions de dollars à la recherche sur le potentiel thérapeutique de la MDMA pour les militaires d'active. Ce financement sera réparti par tranches de 4,9 millions de dollars entre un essai clinique explorant la MDMA dans le traitement du syndrome de stress post-traumatique et un autre dans le traitement des traumatismes crâniens. La FDA a publié l'année dernière son premier projet de lignes directrices sur l'étude des substances psychédéliques.

Un juge fédéral ordonne à la police de l'Utah de restituer les champignons psychédéliques saisis auprès d'un groupe religieux – Un juge fédéral de l'Utah a ordonné aux forces de l'ordre du comté de restituer les champignons psychédéliques saisis par la police auprès d'un groupe religieux de Provo City qui utilise ces champignons psychédéliques comme sacrement. Le fondateur du groupe religieux a intenté cette action en justice pour des motifs constitutionnels et en vertu de la loi de l'État sur la restauration de la liberté religieuse, adoptée pour protéger les pratiques religieuses de toute ingérence gouvernementale. Le tribunal a statué qu'« une loi interdisant catégoriquement la possession et l'utilisation du sacrement de la psilocybine – empêchant ainsi les adeptes du Singularisme de poursuivre leur voyage spirituel et de produire leurs écritures sacrées – entrave considérablement le libre exercice du Singularisme et de ses adeptes ».

S'il te plaîtCliquez ici pour plus d'informations sur le groupe Dentons US Cannabis.

Rédigé par des associésLauren Estevez , Jacob Raver ,Blair Johnson ,Kristina Grimaldi et les stagiaires juridiques Victoria Mooncotch et Jessica Steinberg